Conforme apostamos, sai acordo grego

Vamos passar por vários momentos como o desta semana. Sempre que os vencimentos da Grécia estiverem chegando perto, haverá um período de terrorismo dos gregos mostrando que não existem condições de quitação das dívidas sem aporte de dinheiro do BCE, FMI e outros organismos multilaterais. Do outro lado, estarão os diretores desses órgãos multilaterais e alguns líderes nacionais (Ângela Merkel e/ou Sarkozy) pressionando os gregos com seu terrorismo: vão acenar que para a Grécia receber o aporte de recursos, terá que trazer uma contrapartida à mesa de negociações. No final, cada lado cede um pouco e sai um acordo: nem tão bom para sanar o problema de forma definitiva e nem tão ruim que jogue os mercados no caos.

Existem dois times de analistas apostando pesado nesse jogo, e ambos têm perdido para aqueles mais cínicos e frios. O primeiro time aposta numa ruptura. No mercado são chamados de “vendidos”, ou seja, vendem ativos (todo tipo de ativo, financeiro e não financeiro) ao preço presente, esperando comprá-los mais baratos logo adiante, quando o fim do mundo chegar e todos estiverem de pires na mão. O segundo time é super otimista e crê numa solução rápida e definitiva. Esse time dos “comprados” adquire ativos, esperando que este seja o fundo do poço e que em breve possam realizar seus lucros vendendo caro suas posses que compraram baratos. Afinal, para eles a Grécia sairá da crise, assim como toda Europa e os problemas como desemprego, baixo crescimento e consumo fraco vão sumir ao longo deste ano. Claro, neste cenário os preços dos ativos subiriam rapidamente na Europa e no mundo.

Nossa aposta é bem mais chata, quase óbvia, e que não tem muito lugar na mídia: não há grandes possibilidades da ocorrência dos eventos acima. A tendência é de que a situação continue a se arrastar e, quando o momento se tornar mais agudo, embates entre credores e devedores surgirão, e novamente FMI, BCE, Bancos Centrais, Governos, serão chamados a participar das negociações. Nossa aposta se baseia nos mais claros argumentos:

1.         Nada mudou a favor da Grécia (ou de seus parceiros de desolação como Itália, Portugal, Espanha e Irlanda). A crise interna continua, as reformas impõem custos políticos pesados e o baixo crescimento será a toada nos próximos meses, talvez mais de um ano;

2.         Nada mudou contra a Grécia e seus parceiros endividados: os credores e a Europa em si não podem permitir que haja uma ruptura no sistema político desses países e sabem que terão que imprimir lentamente a sua agenda de austeridade e reformas para os devedores.

O ministro grego Papademos discutiu durante vários dias uma forma de chegar a um acordo em torno das medidas de austeridade exigidas pela União Europeia e pelo Fundo Monetário Internacional em troca da liberação de um empréstimo adicional de 130 bilhões de euros para o governo grego, evitando assim um calote no pagamento de bônus previsto para 20 de março. De seu lado, o governo cortará mais de três bilhões de euros em gastos neste ano, reduzirá os benefícios aos aposentados e também diminuirá o salário mínimo em 22%, segundo o rascunho do documento sobre o acordo firmado entre os líderes, que foi obtido ontem pela imprensa. Ambos lados devem se resignar de não poderem reagir de forma diferente, mais altiva e incisiva. Cada um por seus motivos. Vamos conviver com essa “lenga-lenga” por um bom tempo.

Assessoria Técnica

Pagar o IPVA e o IPTU com desconto ou parcelar?

Começar o ano agindo de forma correta é um primeiro passo necessário para que as finanças domésticas não acabem se tornando uma grande dor de cabeça ao longo dos meses. Isso não quer dizer que haja uma estratégia vencedora óbvia e válida para todas as famílias. Vamos analisar quais as hipóteses:

Pagar à vista: em média com descontos de 10%.

No caso do IPTU, quem pagar à vista vai ganhar um desconto de até 10%, em troca de uma aplicação que no fluxo de caixa renderia cerca de 5% ao longo dos próximos 10 meses.

No caso do IPVA, o desconto de até 10% se dá em troca de um potencial rendimento de 1% no fluxo de caixa de três meses. 

Ou seja, os descontos são muito maiores do que o rendimento obtido para aplicação desses recursos, porém isso não garante que antecipar o pagamento seja a melhor estratégia. Se a família tiver recursos para efetuar os pagamentos sem risco de precisar tomar dinheiro emprestado ao longo dos próximos meses para pagamento de outros compromissos, então a estratégia correta é mesmo pagar antecipadamente e aproveitar o desconto.

Se o seu orçamento doméstico não permite pagar todas essas contas à vista sem ter que recorrer a empréstimos posteriores para o pagamento dos outros compromissos, aí a estratégia correta é exatamente a oposta. Sim, porque ainda que o desconto seja maior do que o que se consegue aplicando o dinheiro é muito menor do que se paga tomando empréstimos.  Daí entende-se como os bancos ganham dinheiro, pois o diferencial entre o que pagam e o que cobram é exorbitante no Brasil – e já escrevemos no Economix: a culpa é em grande parte do consumidor, que não planeja orçamento e não busca alternativa, consentindo placidamente com a situação.

O problema está quando o orçamento doméstico é justo e não se sabe se as reservas e as novas receitas, após o pagamento dos impostos, serão suficientes para fazer frente aos compromissos. Neste caso, quando a conta fica muito apertada, no limite do equilíbrio, a nossa sugestão é uma estratégia mista: pagar o IPVA à vista, dado que aí há a melhor relação entre desconto e pagamento a prazo e parcelar o IPTU. Neste caso, a família poderá se aproveitar de um bom desconto imediato de uma conta que, de toda maneira, vai vencer no curto prazo (três meses no caso do IPVA) e pode também reter uma boa parcela de dinheiro que será gasta ao longo de 10 meses com o pagamento do IPTU. Claro, tudo isso depende também de quanto é o valor do carro e do imóvel, mas, convenhamos, não é muito comum morar num CDHU e andar de Ferrari. Em média, os padrões de imóveis e automóveis das famílias guardam boa correlação.

Assessoria Técnica

Final de ano é tempo de organizar as finanças para se livrar das dívidas

O Natal se aproxima e o consumidor já faz planos para as compras de final de ano. O consumidor já tem parte de sua renda comprometida com dívidas assumidas e é bom lembrar que, além das compras de Natal, deve considerar os gastos de início de ano, que são inevitáveis e, em boa parte, previsíveis. O importante é colocar seus débitos em dia e ter seu nome excluído do cadastro de inadimplentes. Com o nome sujo o consumidor perde o cheque, não consegue crédito em instituições financeiras e, principalmente, não pode fazer compras a prazo.

Algumas dicas são importantes para lidar com a renegociação de suas dívidas:

Para dívidas futuras:

1. Levante todas as informações de gastos do orçamento doméstico, identificando os custos fixos e outros que possam ser previsíveis;

2. Priorize as suas despesas, listando suas necessidades de consumo e identificando as que possam ficar para depois;

3. Identifique as condições dos financiamentos, compare taxas e prazos. Somente tome crédito se realmente for necessário;

4. Caso a renda mensal esteja muito comprometida procure condições de pagamento alongadas, evitando os juros do cartão de crédito que são os mais caros (238% a.a. - ANEFAC nov.2011);

5. Evite utilizar o limite do cheque especial. As taxas de juros cobradas são mais caras do que as linhas de empréstimo pessoal. Contudo, evite ficar sem o cheque, pois com o nome sujo ele será cancelado pelo banco e ainda pode ser uma alternativa em caso de urgência:

. Cheque Especial - 157,76% a.a.

. Empréstimo pessoal - 65,92% a.a.

(ANEFAC - Nov/11)

6. Reserve 30% da renda para imprevistos e gastos extras de início de ano.

7. Faça suas contas todos os meses considerando todos os compromissos assumidos e projetando novas parcelas a serem contratadas por financiamento. Faça uma previsão das receitas e equacione. Somente um bom controle financeiro permitirá a elaboração de um planejamento eficaz.

Orientações para limpar o nome

SPC e Serasa

Ficar com o “nome sujo”, o que significa que está com seu nome cadastrado nos órgãos de proteção ao crédito, como Serviço de Proteção ao Crédito (SPC), Serasa, entre outros. Com o nome sujo o consumidor perde o cheque, não consegue crédito em instituições financeiras, não pode ser avalista e, principalmente, não pode fazer compras a prazo.

Para saber se seu nome está sujo acesse: www.maisconsultas.com ou vá pessoalmente ao SPC e Serasa em sua cidade.


Caso o consumidor ainda não esteja com o nome protestado

Para dívidas existentes:

1. Para pagamento priorize as dívidas vitais, tais como moradia, alimentação, luz, água e outras básicas.

2. Procure conhecer as condições de suas dívidas, taxas cobradas e destaque as que apresentam taxas de juros mais elevadas;

3. Verifique de que maneira é possível quitar as dívidas mais caras, seja com recursos extras que deverão entrar, tais como a primeira parcela do 13º salário e recursos do primeiro lote de restituições. Procure se livrar dessas dívidas cujos juros elevados acabam por consumir seu orçamento;

4. Caso não seja possível, verifique é viável contratar outro financiamento, com taxas reduzidas, a fim de liquidar dívidas mais caras, mas faça apenas um, se não ficará com vários financiamentos em aberto;

5. Avalie, em casos extremos, se algum bem da família poderia ser vendido a fim de quitar os financiamentos mais caro.

Caso o consumidor já esteja com o nome protestado

1. O consumidor deve procurar seu credor, apresentar suas condições e possibilidades. Deve solicitar um extrato do que está sendo cobrado, além do principal. Juros de mora, multa e juros por atraso podem ser praticados;

2. As parcelas mensais renegociadas devem caber no bolso do consumidor. Na medida do possível, solicite prazos alongados e juros reduzidos para que o valor da parcela não comprometa demais o orçamento. Pague à vista somente se tiver condições e se o desconto for expressivo;

3. Passadas 24 horas da quitação da primeira parcela, o nome do consumidor deve ser retirado do cadastro de restrição de crédito. Caso isso não ocorra, deve-se procurar um órgão de defesa ao consumidor e registrar a reclamação;

4. Para obter mais informações, o endividado pode procurar o Idec ou Procon de sua cidade, ou consultar o Código de Defesa do Consumidor.

Efeitos do 13º salário na economia brasileira

Com a chegada do fim de ano, o comércio varejista já se prepara para o Natal, a melhor data para o comércio. Dezembro apresenta, em termos de faturamento, um crescimento sazonal de 30% sobre novembro. O 13º salário vem aquecer as vendas e estimular esse crescimento. Por isso, as lojas já estão se preparando atender as necessidades do consumidor que quer levar o melhor produto pra casa. Para o consumidor o recebimento do salário extra, poderá ser utilizado tanto para quitar dívidas, contraídas anteriormente, quanto para realizar novas compras para as festas de final de ano. 
 

Para o ano de 2011 estima-se que até dezembro o pagamento do 13º salário deverá injetar cerca de R$ 118 bilhões na economia brasileira, o que representa 2,9% do PIB – Produto Interno Bruto. Considerando-se os trabalhadores do mercado formal, empregados domésticos, aposentados e beneficiários, cerca de R$ 78 milhões de brasileiros receberão o 13º salário.

Nesse ano, o valor médio pago a título de 13º salário deverá ser 16% maior do que foi pago em 2010 e o número de pessoas que receberão aponta crescimento de 5,4% em relação ao ano anterior.

O valor médio dos salários pagos, considerando todos os setores da economia, deverá ficar em torno de R$ 1.783,47. O maior valor médio pago será em Brasília, estimado em R$ 3.193,00 e o menor no Maranhão que deverá ficar em R$ 974,00.

No final de novembro os consumidores receberam a primeira parcela do 13º salário. Em geral quanto à forma de utilização das parcelas do 13º salário, pode-se observar que quando se trata das famílias de renda mais baixa, tal recurso será destinado, quase na sua totalidade, para o pagamento de dívidas. Os consumidores da Classe C que representam 50% do mercado consumidor e que necessitam claramente do 13º para saldar dívidas.

Já quando se trata de famílias de renda mais elevada, embora também destinem parte para o pagamento de dívidas, gastam ainda em compras, serviços e viagens. Costumam também gastar em diferentes alternativas, já que consomem produtos diferenciados e de maior valor, que vão desde a reforma da casa até a compra de móveis e de novidades da época.

Assessoria Técnica